Colonial Bancgroup - Colonial Bancgroup

Koloniální bankovní skupina
Typ Holdingová společnost
Průmysl finanční služby
Založený 1974
Hlavní sídlo Montgomery, Alabama
Obsluhovaná oblast
Spojené státy

Colonial BancGroup Inc. byla bankovní holdingová společnost se sídlem v Montgomery, Alabama , Spojené státy, která selhala v roce 2009. Byla to společnost poskytující finanční služby, která prostřednictvím svých dceřiných společností poskytovala diverzifikované služby, včetně retailového a komerčního bankovnictví , služeb správy majetku, hypotečního bankovnictví a pojištění . Společnost byla před krachem v top 50 největších bank v USA a její dceřiná společnost Colonial Bank provozovala 346 poboček ve státech Alabama, Georgia, Florida, Nevada a Texas.

Společnost se dostala do problémů poté, co se ukázalo, že koupila hypotéku 1 miliardu dolarů od společnosti Taylor, Bean & Whitaker, kterou Taylor Bean zfalšovala, v jednom z největších případů podvodů v historii. 25. srpna 2009 podala žádost podle článku 11 konkurzního zákona. Bankovní aktiva a pobočky byly prodány bance BB&T na základě zprostředkované transakce Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC).

Dějiny

Banka byla založena v roce 1974 v Montgomery v Alabamě jako Southland Bancorporation. Společnost změnila svůj název na The Colonial BancGroup, Inc. v roce 1981.

Hlavní činností BancGroup bylo dohlížet a koordinovat podnikání jejích dceřiných společností a poskytovat jim kapitál a služby. BancGroup odvodila v podstatě veškerý svůj příjem z dividend přijatých od Colonial Bank, její bankovní dceřiné společnosti. Dceřiná společnost BancGroup Colonial Brokerage, Inc. poskytovala kompletní služby a služby makléře slev a investiční poradenství. BancGroup měla zájmy v několika rezidenčních a komerčních realitních projektech nacházejících se na jihovýchodě USA a dva v centrální oblasti Texasu.

31. ledna 2006 Colonial Bank prodala svůj podíl ve společnosti Goldleaf Technologies, Inc., která poskytuje internetové a automatizované služby clearingového domu komunitním bankám.

Na konci čtvrtého čtvrtletí roku 2008 měla Colonial Bancgroup poměr Texas 53,4%, což je nárůst o 25% v prvním čtvrtletí roku 2008.

Taylor, Bean & Whitaker Hypoteční podvod

V letech 2004 až 2009 vedení společnosti Taylor, Bean & Whitaker podvodně prodalo falešné hypotéky v hodnotě 400 milionů dolarů společnosti Colonial za pomoci manažera koloniální banky. Schéma podvodu probíhala v letech 2002 až 2009 a týkala se Catherine Kissickové, bývalé senior viceprezidentky Colonial Bank a vedoucí divize půjčování hypotečních skladů Colonial Bank, a jejích spoluspiklenců, včetně bývalého předsedy představenstva společnosti Taylor, Bean & Whitaker Lee Farkas, přičemž podvedl různé subjekty a jednotlivce, včetně Colonial Bank, Colonial BancGroup, Taylor, Bean & Whitaker, Program pomoci při problémech s aktivy a investující veřejnost.

Podle soudních dokumentů začala společnost Taylor, Bean & Whitaker s přečerpáváním na svém hlavním bankovním účtu v Colonial Bank. Počínaje rokem 2002 se Kissick, Farkas a jejich spoluspiklenci zapojili do řady podvodných akcí, jejichž cílem bylo překrytí přečerpání, nejprve zametáním peněz přes noc z jednoho účtu Taylor, Bean & Whitaker s přebytkem v jiném a později prostřednictvím fiktivních „prodejů“ "hypotečních půjček Colonial Bank, podvod, který spiklenci nazvali" plán B. " Soudní záznamy ukazují, že spiklenci zaslali údaje o hypotékách společnosti Colonial Bank na půjčky, které neexistovaly nebo které Taylor, Bean & Whitaker již zavázali nebo prodali jiným investorům třetích stran.

Kissick připustila, že věděla a chápala, že ona a její spoluspiklenci způsobili, že Colonial Bank zaplatila Taylor, Bean & Whitaker za majetek, který pro banku neměl cenu. Výsledkem bylo, že do knih a záznamů Colonial Bank byly zapsány nepravdivé informace, což vyvolávalo dojem, že banka vlastnila zájmy v legitimních skupinách hypotečních úvěrů, když ve skutečnosti tyto skupiny neměly žádnou hodnotu a nemohly být sekuritizovány ani prodány.

Podvod způsobil, že společnost Colonial BancGroup podávala u SEC významně nepravdivé finanční údaje týkající se jejích aktiv ve výročních zprávách obsažených ve formulářích 10-K a čtvrtletních dokumentech obsažených ve formulářích 10-Q. Věcně falešné finanční údaje společnosti Colonial BancGroup zahrnovaly nadhodnocená aktiva u hypotečních úvěrů, která měla malou až žádnou hodnotu.

Celkově by podvod stál Coloniala přes 1,9 miliardy dolarů.

Zveřejnění a selhání

Společnost Colonial odhalila své právní problémy 4. srpna 2009 s tím, že federální agenti provedli příkaz k domovní prohlídce v jejích půjčovnách hypotečních skladů v Orlandu na Floridě a že byla nucena podepsat příkaz k zastavení a zastavení s Federálním rezervním systémem a regulačními orgány. na konci minulého měsíce v souvislosti se svými účetními postupy a vykázáním ztrát. Dne 14. srpna bylo oznámeno, že BB&T koupí pobočky a vklady společnosti Colonial v rámci dohody s FDIC.

Jednalo se o největší selhání banky v roce 2009. 25. srpna podala Colonial BancGroup bankrot podle kapitoly 11 . Název konkurzního případu je „In re Colonial BancGroup Inc, americký konkurzní soud, Middle District of Alabama (Montgomery), č. 09-32303“.

PricewaterhouseCoopers soudní spor

Správce konkurzní podstaty společnosti Taylor, Bean & Whitaker Mortgage Corp., kdysi jedné z největších soukromých hypotečních společností v zemi, žaluje společnost PricewaterhouseCoopers jako auditor Colonial Bank a požaduje odškodné 5,5 miliardy USD. Správce v žalobě z roku 2013 tvrdil, že společnost PricewaterhouseCoopers nedbale nezjistila masivní podvodný systém, který svrhl společnost Taylor, Bean & Whitaker, což vedlo v roce 2009 ke kolapsu Colonial Bank, Montgomery, Ala. Banky s aktivy ve výši 25 miliard dolarů, jedním největší americké banky se zhroutily během Velké recese.

Ostře sledovaný případ by mohl vést ke škodám v miliardách dolarů v závislosti na tom, jak porota odpoví na zásadní otázku v účetnictví: Jak velkou odpovědnost mají auditoři za chytání podvodů? Oblek byl od té doby vyřešen za nezveřejněnou částku v srpnu 2016.

Společnost PricewaterhouseCoopers v soudních dokumentech tvrdí, že její odpovědností je dodržování účetních zásad - což nemusí nutně odhalit podvody. Ale v úvodním briefu vydaném správcem je bývalý předseda PricewaterhouseCoopers Dennis Nally citován v článku Wall Street Journal z roku 2007, který říká, že „auditorská profese vždy měla odpovědnost za odhalování podvodů“.

Reference