Veřejné finance - Public finance

Veřejné finance studují roli vlády v ekonomice . Je to odvětví ekonomiky, které hodnotí vládní příjmy a vládní výdaje orgánů veřejné moci a úpravu jednoho nebo druhého za účelem dosažení žádoucích účinků a zamezení nežádoucích účinků. Rozsah veřejných financí je považován za trojí, sestávající z vládních dopadů na:

  1. Efektivní alokace dostupných zdrojů;
  2. Rozdělení příjmů mezi občany; a
  3. Stabilita ekonomiky.

Ekonom Jonathan Gruber navrhl rámec pro posouzení široké oblasti veřejných financí. Gruber navrhuje, aby se o veřejných financích uvažovalo ve čtyřech ústředních otázkách:

  1. Kdy by měla vláda zasáhnout do ekonomiky? K čemuž existují dvě hlavní motivace vládních intervencí, selhání trhu a přerozdělování příjmů a bohatství .
  2. Jak by mohla vláda zasáhnout? Jakmile je rozhodnuto zasáhnout, vláda musí zvolit konkrétní nástroj nebo volbu politiky k provedení intervence (například veřejné zajištění, zdanění nebo subvencování).
  3. Jaký je účinek těchto intervencí na hospodářské výsledky? Otázka k posouzení empirických přímých a nepřímých účinků konkrétních vládních intervencí.
  4. A nakonec, proč se vlády rozhodly zasáhnout způsobem, který dělají? Tato otázka se centrálně zabývá studiem politické ekonomie , teoretizováním toho, jak vlády vytvářejí veřejnou politiku.

Přehled

Správná role vlády je výchozím bodem pro analýzu veřejných financí . Soukromé trhy teoreticky za určitých okolností efektivně rozdělují zboží a služby mezi jednotlivce (v tom smyslu, že nedochází k plýtvání a individuální vkus odpovídá produktivním schopnostem ekonomiky). Pokud by soukromé trhy byly schopny zajistit efektivní výsledky a pokud by rozdělení příjmů bylo sociálně přijatelné, pak by existoval malý nebo žádný prostor pro vládu. V mnoha případech jsou však podmínky pro účinnost soukromého trhu porušeny. Například pokud si mnoho lidí může užívat stejného dobra (v okamžiku, kdy bylo zboží vyrobeno a prodáno, začne dávat své užitky každému zdarma) ve stejnou dobu (bezkonkurenční, nevylučovatelná spotřeba), pak soukromé trhy mohou dodávat příliš málo tohoto zboží. Národní obrana je jedním z příkladů nekonkurenční spotřeby nebo veřejného blaha .

Selhání trhu “ nastává, když soukromé trhy efektivně nerozdělují zboží nebo služby. Existence selhání trhu poskytuje odůvodnění založené na účinnosti pro kolektivní nebo vládní poskytování zboží a služeb. Externality , veřejné statky , informační výhody, silné úspory z rozsahu a síťové efekty mohou způsobit selhání trhu. Veřejné poskytování prostřednictvím vlády nebo dobrovolného sdružení však podléhá jiným neefektivnostem, nazývaným „ selhání vlády “.

Podle širokých předpokladů lze rozhodnutí vlády o efektivním rozsahu a úrovni činností efektivně oddělit od rozhodnutí o koncepci daňových systémů (oddělení Diamond-Mirrlees). Z tohoto pohledu by programy veřejného sektoru měly být navrženy tak, aby maximalizovaly sociální výhody mínus náklady ( analýza nákladů a přínosů ), a poté by příjmy potřebné k úhradě těchto výdajů měly být zvýšeny prostřednictvím daňového systému, který vytváří nejmenší ztráty účinnosti způsobené narušením hospodářské činnost, jak je to možné. V praxi je vládní rozpočtování nebo veřejné rozpočtování podstatně komplikovanější a často vede k neefektivním postupům.

Vláda může platit za výdaje půjčováním (například pomocí vládních dluhopisů ), ačkoli půjčování je spíše metodou distribuce daňových zátěží v čase než náhradou daní. Deficit je rozdíl mezi vládními výdaji a příjmy. Kumulace deficitů v čase je celkový veřejný dluh . Deficitní financování umožňuje vládám v průběhu času vyhladit daňové zatížení a dává vládám důležitý nástroj fiskální politiky . Deficity mohou také zúžit možnosti nástupnických vlád. Existuje také rozdíl mezi veřejnými a soukromými financemi, ve veřejných financích je zdroj příjmů nepřímý, např. Různé daně (specifické daně, daně z přidané hodnoty), ale v soukromých financích jsou zdroje příjmů přímé.

Správa veřejných financí

Sběr dostatečných zdrojů z ekonomiky vhodným způsobem spolu s efektivním a efektivním alokováním a využíváním těchto zdrojů představuje dobré finanční řízení. Generování zdrojů, přidělování zdrojů a řízení výdajů (využití zdrojů) jsou základními součástmi systému řízení veřejných financí .

Následující pododdělení tvoří předmět veřejných financí.

  1. Veřejné výdaje
  2. Veřejné příjmy
  3. Veřejný dluh
  4. Finanční správa
  5. Federální finance

Vládní výdaje

Ekonomové klasifikují vládní výdaje do tří hlavních typů. Vládní nákupy zboží a služeb pro současné použití jsou klasifikovány jako vládní spotřeba . Vládní nákupy zboží a služeb určené k vytváření budoucích výhod - například investice do infrastruktury nebo výdaje na výzkum - jsou klasifikovány jako vládní investice . Vládní výdaje, které nejsou nákupy zboží a služeb, ale představují pouze převody peněz - například platby sociálního zabezpečení - se nazývají platby převodem .

Vládní operace

Vládní operace jsou činnosti zapojené do chodu státu nebo funkčního ekvivalentu státu (například kmeny , secesní hnutí nebo revoluční hnutí) za účelem vytváření hodnoty pro občany . Vládní operace mají pravomoc prosazovat pravidla a zákony v rámci občanské, podnikové , náboženské , akademické nebo jiné organizace či skupiny.

Rozdělení příjmů

  • Rozdělení příjmů  - Některé formy vládních výdajů jsou konkrétně určeny k převodu příjmů z některých skupin na jiné. Vlády například někdy převádějí příjem na lidi, kteří utrpěli ztrátu v důsledku přírodní katastrofy. Stejně tak veřejné penzijní programy přenášejí bohatství z mladých na staré. Jiné formy vládních výdajů, které představují nákupy zboží a služeb, mají také vliv na změnu rozdělení příjmů. Například účast ve válce může přenést bohatství do určitých sektorů společnosti. Veřejné školství přenáší bohatství rodinám s dětmi v těchto školách. Veřejná výstavba silnic přenáší bohatství od lidí, kteří nepoužívají silnice, na lidi, kteří je používají (a na ty, kteří silnice staví).
  • Zabezpečení příjmu
  • Zaměstnanecké pojištění
  • Zdravotní péče
  • Veřejné financování kampaní

Financování vládních výdajů

Rozpočtované příjmy vlád v roce 2006.

Vládní výdaje jsou financovány primárně třemi způsoby:

Způsob, jakým se vláda rozhodne financovat své činnosti, může mít důležité dopady na rozdělení příjmů a bohatství ( přerozdělování příjmů ) a na účinnost trhů ( vliv daní na tržní ceny a účinnost ). Otázka, jak daně ovlivňují rozdělení příjmů, úzce souvisí s daňovým dopadem , který zkoumá rozložení daňového zatížení po zohlednění úprav trhu. Výzkum veřejných financí také analyzuje dopady různých typů daní a typů půjček a také administrativní záležitosti, jako je vymáhání daní.

Daně

Zdanění je ústřední součástí moderních veřejných financí. Jeho význam vyplývá nejen ze skutečnosti, že je zdaleka nejdůležitější ze všech příjmů, ale také z důvodu závažnosti problémů, které dnešní daňové zatížení způsobuje. Hlavním cílem zdanění je zvýšení příjmů. V sociálním státě je pro splnění jeho povinností nezbytná vysoká úroveň zdanění. Zdanění se používá jako nástroj k dosažení určitých sociálních cílů, tj. Jako prostředek přerozdělování bohatství a tím ke snížení nerovností. Zdanění v moderní vládě je tedy zapotřebí nejen ke zvýšení příjmů potřebných k pokrytí výdajů na administrativu a sociální služby, ale také ke snížení nerovnosti příjmů a bohatství. Může být také zapotřebí zdanění k čerpání peněz, které by jinak šly do spotřeby a způsobily růst inflace.

Daň je finanční poplatek nebo jiný poplatek uložit fyzické nebo právnické osoby prostřednictvím státem nebo funkční ekvivalent státu (například kmeny , separatistické hnutí nebo revoluční hnutí). Daně by mohl ukládat i subnárodní subjekt . Daně se skládají z přímé daně nebo nepřímé daně a mohou být placeny v penězích nebo jako práce corvee . Daň může být definována jako „finanční zátěž kladená na jednotlivce nebo majetek na podporu vlády [...] platby vyžadované zákonodárným orgánem“. Daň „není dobrovolná platba nebo dar, ale vynucený příspěvek vymáhaný podle zákonodárného orgánu“ a je „jakýkoli příspěvek uložený vládou [...], ať už pod názvem mýtné, tribut, tallage, gabel, impost, clo, clo, spotřební daň, subvence, podpora, dodávka nebo jiné jméno. “

Dluh

Vlády, jako každá jiná právnická osoba, mohou přijímat půjčky , vydávat dluhopisy a provádět finanční investice . Vládní dluh (také známý jako veřejný dluh nebo státní dluh) jsou peníze (nebo úvěry ) dlužné jakoukoli úrovní vlády ; buď centrální nebo federální vláda , obecní vláda nebo místní vláda . Některé místní vlády vydávají dluhopisy na základě svého daňového úřadu, jako jsou dluhopisy pro zvýšení daně nebo výnosové dluhopisy .

Vzhledem k tomu, že vláda zastupuje lidi, lze státní dluh považovat za nepřímý dluh daňových poplatníků . Státní dluh lze kategorizovat jako vnitřní dluh vůči věřitelům v rámci země a vnější dluh vůči zahraničním věřitelům. Vlády si obvykle půjčují vydáváním cenných papírů, jako jsou státní dluhopisy a směnky. Méně bonitní země si někdy půjčují přímo od komerčních bank nebo mezinárodních institucí, jako je Mezinárodní měnový fond nebo Světová banka.

Většina vládních rozpočtů je kalkulována na peněžní bázi, což znamená, že výnosy jsou zaúčtovány při inkasu a výdaje jsou zaúčtovány při výplatě. Někteří považují za vládní dluh všechny vládní závazky, včetně budoucích důchodových plateb a plateb za zboží a služby, na které se vláda smluvně zavázala, ale dosud je nezaplatila. Tento přístup se nazývá akruální účetnictví, což znamená, že závazky se vykazují při nabytí nebo nabytí, nikoli při jejich zaplacení. To představuje veřejný dluh.

Seigniorage

Seigniorage je čistý příjem odvozený z emise měny . To vyplývá z rozdílu mezi nominální hodnotou jednoho mince nebo bankovky a náklady na výrobu, distribuci a nakonec odejde ji z oběhu. Seigniorage je důležitým zdrojem příjmů pro některé národní banky , i když poskytuje velmi malý podíl příjmů pro vyspělé průmyslové země.

Veřejné finance prostřednictvím státního podniku

Veřejné finance v centrálně plánovaných ekonomikách se zásadně liší od tržních ekonomik. Některé státní podniky vytvářely zisky, které pomohly financovat vládní aktivity. V různých smíšených ekonomikách se příjmy generované státními podniky používají k různým státním snahám; obvykle příjmy generované státními a vládními agenturami.

Statistika a metodika vládních financí

Makroekonomická data na podporu ekonomiky veřejných financí se obecně označují jako fiskální nebo vládní finanční statistika (GFS). The Government Finance Statistics Manual 2001 (GFSM 2001) je mezinárodně uznávaná metodika pro sestavování fiskálních dat. Je v souladu s regionálně uznávanými metodologiemi, jako je Evropský systém účtů z roku 1995, a je v souladu s metodikou systému národních účtů (SNA1993) a široce v souladu s jeho nejnovější aktualizací, SNA2008 .

Měření veřejného sektoru

Velikost vlád, jejich institucionální složení a složitost, jejich schopnost provádět rozsáhlé a sofistikované operace a jejich dopad na ostatní odvětví ekonomiky vyžadují dobře strukturovaný systém pro měření vládních ekonomických operací.

GFSM 2001 řeší institucionální složitost správy tím, že definuje různé úrovně vlády. Hlavním zaměřením GFSM 2001 je sektor vládních institucí definovaný jako skupina subjektů schopných realizovat veřejnou politiku poskytováním primárně netržního zboží a služeb a přerozdělováním příjmů a bohatství , přičemž obě činnosti jsou podporovány zejména povinnými poplatky za jiná odvětví. GFSM 2001 disaggregates vládních institucí do subsektorů: centrální vlády, státní správy a místní samosprávy (viz obrázek 1). Koncept veřejné správy nezahrnuje veřejné korporace . Veřejný sektor tvoří vládní instituce a veřejné korporace (viz obrázek 2).

Ekonomická struktura vládního sektoru.
Obrázek 1: Vládní instituce (MMF Government Finance Statistics Manual 2001 (Washington, 2001) s. 13
Ekonomická struktura veřejného sektoru.
Obrázek 2: Veřejný sektor (MMF Government Finance Statistics Manual 2001 (Washington, 2001) s. 15

Vládní sektor národa zahrnuje všechny instituce, organizace a činnosti, které nejsou soukromým sektorem. Sektor vládních institucí podle úmluvy zahrnuje všechny veřejné korporace, které nejsou schopny pokrýt alespoň 50% svých nákladů prodejem, a jsou proto považováni za netržní výrobce.

V evropském systému účtů byl sektor „vládní instituce“ definován jako sektor obsahující:

  • „Všechny institucionální jednotky, které jsou jinými netržními producenty a jejichž produkce je určena pro individuální a kolektivní spotřebu a jsou financovány hlavně z povinných plateb prováděných jednotkami patřícími do jiných sektorů, a/nebo všechny institucionální jednotky, které se převážně zabývají přerozdělováním národního důchodu a bohatství".

Proto hlavní funkce vládních jednotek jsou:

  • organizovat nebo přesměrovat toky peněz, zboží a služeb nebo jiných aktiv mezi korporacemi, mezi domácnostmi a mezi korporacemi a domácnostmi; za účelem sociální spravedlnosti, zvýšení efektivity nebo jiných cílů legitimovaných občany - příklady jsou přerozdělování národního důchodu a bohatství, daň z příjmu právnických osob placená společnostmi na financování dávek v nezaměstnanosti, sociální příspěvky placené zaměstnanci na financování důchodu systémy;
  • vyrábět zboží a služby k uspokojování potřeb domácností (např. státní zdravotní péče) nebo kolektivně k uspokojování potřeb celé komunity (např. obrana, veřejný pořádek a bezpečnost).

Sektor vládních institucí v evropském systému účtů má čtyři subsektory:

  1. ústřední vláda
  2. státní vláda
  3. místní samospráva
  4. fondy sociálního zabezpečení

„Centrální vláda“ se skládá ze všech správních útvarů státu a dalších ústředních agentur, jejichž odpovědnost pokrývá celé ekonomické území země, s výjimkou správy fondů sociálního zabezpečení.

„Státní vláda“ je definována jako samostatné institucionální jednotky, které vykonávají některé vládní funkce pod těmito jednotkami na úrovni ústřední vlády a nad těmito jednotkami na úrovni místní správy, s výjimkou správy fondů sociálního zabezpečení.

„Místní vláda“ se skládá ze všech typů veřejné správy, jejíž odpovědnost zahrnuje pouze místní část ekonomického území, kromě místních agentur fondů sociálního zabezpečení.

„Fond sociálního zabezpečení“ je ústřední, státní nebo místní institucionální jednotka, jejíž hlavní činností je poskytování sociálních dávek. Splňuje dvě následující kritéria:

  • podle zákona nebo nařízení (kromě těch, které se týkají vládních zaměstnanců) se určité skupiny obyvatel musí účastnit programu a musí platit příspěvky;
  • vláda je odpovědná za řízení institucionální jednotky, za výplatu nebo schvalování výše příspěvků a dávek, nezávisle na své roli orgánu dohledu nebo zaměstnavatele.

Rámec GFSM 2001 je podobný finančnímu účetnictví podniků. Doporučuje například, aby vlády sestavily kompletní účetní závěrku včetně výkazu vládních operací (obdobně jako výkaz zisku a ztráty ), rozvahy a výkazu peněžních toků . Dvě další podobnosti mezi GFSM 2001 a podnikovým finančním účetnictvím jsou doporučené použití akruálního účetnictví jako základu pro evidenci a prezentaci stavů aktiv a závazků v tržní hodnotě . Jedná se o vylepšení předchozí metodiky - příručky státní finanční statistiky z roku 1986 - založené na peněžních tocích a bez rozvahy.

Uživatelé GFS

GFSM 2001 doporučuje standardní tabulky včetně standardních fiskálních ukazatelů, které splňují širokou skupinu uživatelů, včetně tvůrců politik, výzkumníky a investory do státních dluhopisů. Statistiky vládních financí by měly nabízet data k tématům, jako je fiskální architektura, měření účinnosti a účelnosti vládních výdajů, ekonomika daní a struktura veřejného financování. GFSM 2001 poskytuje plán pro kompilaci, nahrávání a prezentaci příjmy, výdaje, stavy aktiv a pasiv zásob. GFSM 2001 také definuje některé ukazatele efektivity ve výdajích vlády, například náhrady zaměstnancům jako procento nákladů. GFSM 2001 zahrnuje funkční klasifikaci nákladů podle definice klasifikace funkcí vládních institucí (COFOG).

Tato funkční klasifikace umožňuje tvůrcům politik analyzovat výdaje na kategorie, jako je zdraví, vzdělávání, sociální ochrana a ochrana životního prostředí. Účetní závěrka může investorům poskytnout nezbytné informace k posouzení schopnosti vlády obsluhovat a splácet svůj dluh, což je klíčový prvek určující riziko státu a rizikové prémie. Podobně jako riziko selhání soukromé společnosti je svrchované riziko funkcí úrovně dluhu, jeho poměru k likvidním aktivům, příjmů a výdajů, očekávaného růstu a volatility těchto příjmů a výdajů a nákladů na obsluhu dluhu. Vládní účetní závěrka obsahuje relevantní informace pro tuto analýzu.

Vládní rozvaha představuje úroveň dluhu; to jsou závazky vlády. Doplňkové informace v rozvaze poskytují další informace o dluhu včetně jeho splatnosti a o tom, zda je dlužen domácím nebo externím rezidentům. Rozvaha rovněž uvádí rozčleněnou klasifikaci finančních a nefinančních aktiv.

Tyto údaje pomáhají odhadnout zdroje, ke kterým má vláda potenciálně přístup ke splácení svého dluhu. Výkaz operací („výkaz zisku a ztráty“) obsahuje účty vládních výnosů a nákladů. Účty příjmů jsou rozděleny na podúčty, včetně různých typů daní, sociálních příspěvků, dividend z veřejného sektoru a licenčních poplatků z přírodních zdrojů. Účet nákladových úroků je nakonec jedním z nezbytných vstupů pro odhad nákladů na obsluhu dluhu.

Fiskální data využívající metodiku GFSM 2001

GFS může být přístupný z několika zdrojů. Mezinárodní měnový fond vydává GFS ve dvou publikacích: International Financial Statistics a Government Finance Statistics Yearbook . Světová banka shromažďuje informace o zahraničním dluhu. Na regionální úrovni Organizace pro hospodářskou spolupráci a rozvoj (Dibidami) shromažďuje údaje o účtu vládních institucí pro své členy a Eurostat podle metodiky kompatibilní s GFSM 2001 sestavuje GFS pro členy Evropské unie.

Viz také

Poznámky

Reference

externí odkazy