TowerBrook Capital Partners - TowerBrook Capital Partners

TowerBrook Capital Partners LP
Typ Omezené partnerství
Průmysl Investiční management
Předchůdce Soros Private Equity
Založený Duben 2005
Sídlo společnosti Londýn a New York
Počet míst
 Londýn, New York, Madrid , Frankfurt
Obsluhované oblasti
 Severní Amerika , Evropa
Klíčoví lidé
 Neal Moszkowski (spolupředseda a generální ředitel)
Ramez Sousou (spolupředseda a generální ředitel)
produkty Private equity fondy , strukturované příležitosti fondy
AUM USD 13,7 mld $
Počet zaměstnanců
 102
webová stránka www .towerbrook .com

TowerBrook Capital Partners, LP je společnost pro správu investic se sídlem v Londýně a New Yorku. TowerBrook se v roce 2005 vyčlenil ze Soros Fund Management a stal se známým pro získávání většinových podílů ve společnostech, jako je Jimmy Choo . Společnost TowerBrook, která spravuje 13,7 miliard dolarů v řadě fondů soukromého kapitálu a fondech strukturovaných příležitostí, uvedla od roku 2020 na svých webových stránkách 30 aktivních investic.

Dějiny

2005 a předchozí

TowerBrook Capital Partners vznikla jako spin-off z George Soros' equity managementu firmy . Spoluzakladatelé společnosti TowerBrook, Neal Moszkowski a Ramez Sousou, dříve působili jako spolurozhodovatelé v sektoru soukromého kapitálu Soros Fund Management, Soros Private Equity (SPEP); SPEP spustila svůj první fond kolem 2000. SPEP byl také jedním z prvních investorů do společnosti, jako je Eircom , ČSTV Networks a Cablecom , které prodala na Liberty Global v roce 2005. V dubnu 2005, Moszkowski a Sousou protáhnutý SPEP od Soros Fund Management , aby založit TowerBrook Capital Partners v New Yorku a Londýně.

2006–2013

Společnost TowerBrook uzavřela v březnu 2006 svůj LP fond TowerBrook Investors II na 1,3 miliardy USD, přičemž významnou částkou přispěl George Soros . Později téhož měsíce fond koupil 67% francouzské strojírenské společnosti GSE, jejíž odhadovaná hodnota byla 230 milionů EUR. V roce 2006 koupila společnost TowerBrook 75% týmu St. Louis Blues National Hockey League za 150 milionů $, poté také zakoupila pronájem Scottrade Center v St. Louis, Missouri . Díky nákupu se společnost TowerBrook stala „jedinou soukromou kapitálovou společností, která vlastní podíl v profesionálním sportovním týmu“, uvádí Sports Business Daily . Také v roce 2006 společnost TowerBrook získala 850 milionů dolarů z prodeje zdravotních plánů WellCare a dalších 160 milionů dolarů z prodeje společnosti Tradedoubler . Po akvizici oděvní společnosti Odlo v roce 2006 koupila společnost TowerBrook v roce 2007 návrhářskou obuvnickou společnost Jimmy Choo za 180 milionů £. V roce 2007 investovala do americké společnosti Sound Inpatient Physicians.

V roce 2008 společnost TowerBrook získala pro svůj třetí fond od investorů 2,8 miliardy dolarů. Podle Financial Times bylo zaznamenáno, že úspěšné získávání finančních prostředků během obtížného ekonomického období odráží prudký pokles rychlosti investování TowerBrook během úvěrového boomu, zatímco dluh nových investic se udržuje „pod průměrem trhu“. První transakce fondu proběhla v roce 2009, kdy společnost TowerBrook získala 60% skupiny Autodistribution Group za 139 milionů $ a o šest let později prodala podíl společnosti Bain Capital . V roce 2009 společnost TowerBrook založila společnost Haymarket Financial neboli HayFin, původně jako podnikový věřitel pro malé a střední podniky. Investoři, včetně Sunseeker , Ronalda Mourada Cohena , Lorda Rothschilda a Fondu budoucnosti , investovali v září 2010 do společnosti HayFin celkem 580 milionů USD, čímž zvýšili vlastní kapitál věřitele na zhruba 1 miliardu EUR. Společnost TowerBrook prodala svůj podíl ve společnosti HayFin v roce 2017. V roce 2010 společnost Towerbrook získala stavební společnost Monier a prodala společnost Broadlane Group za 850 milionů dolarů.

Společnost TowerBrook koupila v únoru 2011 maloobchodníka s módou Phase Eight za 80 milionů £. O tři měsíce později prodala TowerBrook společnosti Jimmy Choo za údajných 500 milionů £. V roce 2012 společnost TowerBrook prodala část svého podílu v St. Louis Blues konsorciu investorů, přičemž si ponechala podíl ve výši přibližně 50%. Také v roce 2012 získala společnost TowerBrook většinový podíl v profesionálním koučovacím podnikání Vistage International . V roce 2013 společnost Towerbrook získala šrotovníky Metallum za 295 milionů £ a True Religion Apparel za 835 milionů $. Ten rok společnost také prodala Rave Cinemas společnosti Cinemark . Na začátku roku 2013 The Financial Times napsal, že TowerBrook „vzdoruje depresivnímu trhu fundraisingu“ tím, že pro svůj nový fond TowerBrook Investors IV získal 3,5 miliardy dolarů. Fond IV, který byl původně zaměřen na 3 miliardy USD, se stal „značně nadměrně upsaným“ a získal předplatné ve výši přes 5 miliard USD.

2014–2020

V roce 2014 společnost TowerBrook získala společnost Independent Clinical Services od společnosti Blackstone Group za 408 milionů dolarů. V červnu téhož roku dokončila společnost Volution Group z portfolia TowerBrook počáteční veřejnou nabídku akcií (IPO) na Londýnské burze cenných papírů, čímž se podíl TowerBrook zředil z 85% na 61%. V roce 2015 společnost TowerBrook prodala Phase Eight, poté v hodnotě 300 milionů GBP, skupině Foschini Group v Jižní Africe a prodala sama o sobě 10% podíl společnosti Wafra Investment Advisory Group, „aby uvolnila kapitál, který může utratit za podnik.“ V listopadu 2015 společnost TowerBrook zajistila pro svůj nový fond strukturovaných příležitostí TowerBrook více než 800 milionů USD, čímž překročila svůj původní cíl 600 milionů USD. Také v roce 2015 koupil Towerbrook americký obchod s oděvy J. Jill za přibližně 400 milionů $ a získal podíl ve společnosti Accretive Health se sídlem v USA za 200 milionů $. V březnu 2016 společnost TowerBrook prodala většinu společnosti Van Geloven, holandského výrobce občerstvení, kterou získala v předchozím roce, společnosti McCain Foods. V dubnu 2016 společnost TowerBrook oznámila, že uzavřela partnerství s americkým zdravotním systémem Ascension Health Alliance za účelem rozvoje obchodu se zdravotnickými technologiemi společnosti Ascension TRIMEDX. Do tohoto léta společnost získala celkem 9,4 miliardy USD od investorů ve čtyřech fondech soukromého kapitálu a v jednom fondu strukturovaných příležitostí, jehož cílem je umožnit společnosti provádět menšinové investice.

Společnost dokončila v roce 2017 osm investic, včetně nákupu 47% letecké společnosti Aernova a akvizice věrnostních služeb Rewards Network. Společnost TowerBrook si ponechala 50% akcií J. Jill, když byla zveřejněna na newyorské burze cenných papírů v březnu 2017. O několik měsíců později požádala společnost True Religion o ochranu před bankrotem s tím, že TowerBrook „zamění dluh za kapitál a předá jim většinovou kontrolu“. Plán bankrotu byl schválen soudy v říjnu 2017, přičemž dluh True Religion byl snížen o 354 milionů $.

V červnu 2018 bylo získáno 4,25 miliardy $ pro nový odkupní fond Towerbrook, společnost Towerbrook Investors V. 1,05 miliardy $ také pro fond strukturovaných příležitostí. V letech 2018 a 2019 společnost TowerBrook významně investovala do společností Validity Finance, GBA Group, Orchid Underwriters a Studio Movie Grill . Společnost TowerBrook na svém webu v roce 2020 uvedla 30 aktivních investic, mezi nimi například KeHe Distributors, BevMo! A OVH. V roce 2019, TowerBrook se stal prvním „mainstream soukromý kapitál ve obchod“, které mají být certifikovány jako B korporace . V říjnu 2019 bylo oznámeno, že TowerBrook a Ascension Health investovaly do hospicové společnosti Compassus prostřednictvím Ascension TowerBrook Healthcare Opportunities (ATHO), nového společného podniku. V únoru 2020 společnost zkoumala prodej nezávislých klinických služeb.

Obchodní model

TowerBrook provozuje dva typy fondů, private equity a strukturované příležitosti. Web společnosti TowerBrook uvádí, že její strategie soukromého kapitálu je „založena na cíleném, vlastnickém získávání vybraných, na kontrolu zaměřených“ investic do velkých a středně velkých společností, kde společnost „identifikovala prostor pro další významné zlepšování a vytváření hodnoty.“ Strukturovaná struktura firmy Příležitostní fondy investují menšiny do řady podniků, „zejména prostřednictvím strukturovaných aktiv a strukturovaných kapitálových investic.“ Společnost vydává výroční „Zprávu o odpovědném vlastnictví“ a je signatářem Iniciativy OSN pro principy odpovědného investování (PRI). Towerbrook je certifikovaná společnost B.

Místa

TowerBrook má společné sídlo v Londýně, Anglii a New Yorku. Společnost má také kanceláře v Madridu ve Španělsku a Frankfurtu nad Mohanem v Německu a zastoupení v Amsterdamu. Dříve měla kancelář v San Francisku v Kalifornii a také v Mnichově.

Klíčoví lidé

Firmu vedou její zakladatelé Neal Moszkowski a Ramez Sousou, kteří jsou jejími spolupředsedy a generálními řediteli a sídlí v New Yorku a Londýně. V 23členném poradním výboru společnosti TowerBrook jsou David J. Barger , Daniel Bernard , Anne Bouverot , Dave Checketts , Andrew Feldman , Trevor Fetter , Alan Fishman , Reuben Jeffery III , Marwan Lahoud a Gareth Penny .

Filantropie

TowerBrook Foundation je charitativní organizace založená partnery společnosti v roce 2006. Darovala neziskovým organizacím, jako jsou City Year a Habitat for Humanity .

Viz také

Reference

externí odkazy